Commodities – Curvas Futuras

Soja CBOT

A curva de soja CBOT apresenta contango predominante nos vencimentos iniciais, com preços subindo gradualmente ao longo dos primeiros contratos. Em relação ao mês anterior, houve estabilidade geral (+0,64%), com maior movimentação na ponta intermediária (+1,16%). Quanto à liquidez, os meses de julho, novembro e março concentram 76,2% dos contratos em aberto.

Soja B3

A curva de soja B3 evidencia contango moderado nos vencimentos iniciais, com preços subindo gradualmente ao longo dos primeiros contratos. Em relação à semana anterior, houve leve recuo de 0,61% na ponta curta, enquanto os contratos mais distantes avançaram 0,48%. Quanto à liquidez, os meses de julho/26, novembro/26 e maio/27 concentram 94,2% dos contratos em aberto.

Farelo de Soja CBOT

O farelo de soja CBOT mostra backwardation nos primeiros vencimentos, com recuperação de preços nos contratos seguintes. Em relação ao mês anterior, a curva subiu 2,59%, com maior movimento na ponta curta (+3,04%). Quanto à liquidez, os meses de julho, dezembro e agosto concentram 75,2% dos contratos em aberto, indicando foco nesses vencimentos.

Óleo de Soja CBOT

O óleo de soja CBOT apresenta backwardation nos vencimentos iniciais, com preços em queda ao longo da curva. Em relação ao mês anterior, houve alta de 3,81%, puxada pela ponta curta (+4,15%). Quanto à liquidez, os contratos em aberto estão concentrados nos meses de julho, dezembro e agosto, que somam 74,6% do total.

Milho CBOT

O milho CBOT demonstra contango nos vencimentos iniciais, com preços subindo gradualmente ao longo da curva. Em relação ao mês anterior, houve recuo de 3,7%, com maior impacto na ponta curta (-5,63%). Quanto à liquidez, os meses de julho, dezembro e setembro concentram 88% dos contratos em aberto, sendo julho o mais líquido, com 35,2% do total.

Milho B3

O milho B3 apresenta contango predominante nos vencimentos iniciais, com preços subindo gradualmente até os contratos intermediários. Em relação à semana anterior, a curva recuou 0,92%, com maior impacto na ponta curta (-1,94%). Quanto à liquidez, os meses de setembro, novembro e julho concentram 78,2% dos contratos em aberto.

Trigo CBOT

O trigo CBOT exibe contango nos vencimentos iniciais, com preços subindo gradualmente ao longo da curva. Em relação ao mês anterior, houve recuo de 2,79%, com maior impacto na ponta curta (-4,02%). Quanto à liquidez, os meses de julho, setembro e dezembro concentram 91,3% dos contratos em aberto, sendo julho o mais líquido, com 48,9% do total.

Café Arábica ICE

O café arábica ICE apresenta backwardation moderada nos vencimentos iniciais, com preços em queda gradual ao longo dos primeiros contratos. Em relação ao mês anterior, a curva recuou 4,94%, com maior impacto na ponta curta (-5,33%). Quanto à liquidez, os meses de julho, setembro e dezembro concentram 85,7% dos contratos em aberto.

Café Arábica B3

Os preços do café arábica B3 mostram backwardation nos vencimentos iniciais, com recuo moderado ao longo da curva. Em relação à semana anterior, houve queda de 1,99%, com maior impacto na ponta longa (-2,32%). Quanto à liquidez, os meses de setembro de 2026, dezembro de 2026 e setembro de 2027 concentram 98,4% dos contratos em aberto.

Café Robusta ICE

Os preços do café robusta ICE mostram backwardation moderada nos vencimentos iniciais, com os contratos mais próximos negociados acima dos seguintes. Em relação ao mês anterior, a curva subiu 2,64%, com maior avanço na ponta curta (+2,9%). Quanto à liquidez, os meses de julho, setembro e novembro concentram 89% dos contratos em aberto, sendo julho o mais líquido (47,3%).

Boi Gordo CME

Os preços do boi gordo CME indicam backwardation nos vencimentos iniciais, com queda moderada ao longo dos primeiros contratos. Em relação ao mês anterior, a curva recuou 4,23%, com maior impacto no trecho intermediário (-4,81%). Quanto à liquidez, os meses de agosto, outubro e dezembro concentram 76,6% dos contratos em aberto.

Boi Magro CME

Os preços do boi magro CME apresentam backwardation nos vencimentos iniciais, com recuo gradual ao longo da curva. Em relação ao mês anterior, houve queda de 7,23%, com maior impacto na ponta longa (-7,48%). Quanto à liquidez, os meses de agosto, setembro e outubro concentram 84,3% dos contratos em aberto, sendo agosto o mais líquido (54,9%).

Boi Gordo B3

Os preços do boi gordo B3 indicam backwardation nos primeiros vencimentos, com recuperação nos contratos seguintes. Em relação à semana anterior, a curva recuou 1,4%, com maior impacto na ponta curta (-2,12%). Quanto à liquidez, os meses de junho, outubro e julho concentram 75% dos contratos em aberto, sendo junho o mais líquido, com 34,8% do total.

Açúcar ICE

Os preços do açúcar ICE apresentam dinâmica mista nos vencimentos iniciais, alternando entre contango e backwardation sem tendência predominante. Em relação ao mês anterior, a curva recuou 3,05%, com maior impacto na ponta curta (-3,38%). Quanto à liquidez, os meses de julho/26, outubro/26 e março/27 concentram 83,7% dos contratos em aberto.

Etanol B3

Os preços do etanol B3 mostram contango nos vencimentos iniciais, com elevação gradual ao longo da curva. Em relação à semana anterior, houve queda de 1,81%, com maior recuo na ponta curta (-2,95%). Quanto à liquidez, os meses de julho, junho e dezembro concentram 41,4% dos contratos em aberto, sendo julho o mais líquido, com 15,6% do total.